Teretni fond je uzajamni fond Uzajamni fondovi Uzajamni fond je skup novca prikupljen od mnogih ulagača u svrhu ulaganja u dionice, obveznice ili druge vrijednosne papire. Uzajamni fondovi u vlasništvu su skupine investitora, a njima upravljaju profesionalci. Saznajte o raznim vrstama fondova, njihovom radu i prednostima i kompromisima ulaganja u njih koji imaju proviziju za kupnju ili prodaju njegovih dionica. Opterećenje se izračunava kao postotak iznosa koji investitor kupuje ili prodaje. Ulagač plaća teret koji se koristi za naknadu brokera ili investicijskog savjetnika za njihovo vrijeme i vještine u odabiru odgovarajućeg fonda.
Kada se teret plati u trenutku kupnje, to se naziva prednjim teretom. Teret plaćen dionicama Što je dionica? Pojedinac koji posjeduje dionice u tvrtki naziva se dioničarom i ima pravo potraživati dio preostale imovine i zarade tvrtke (ako se tvrtka ikad raspusti). Pojmovi "dionica", "dionice" i "kapital" koriste se naizmjenično. se prodaju, naziva se pozadinskim opterećenjem ili potencijalnim odgođenim troškovima prodaje. Uzajamni fond može naplatiti između 4% i 8% iznosa ulaganja ili paušalnu naknadu.
Opterećenje u odnosu na fond bez opterećenja
Razlog zašto većina ulagača koristi sredstva za opterećenje, za razliku od sredstava bez opterećenja, jest nadoknađivanje financijskog posrednika koji im je izvršio istraživanje, preporučio i prodao fond. Financijski posrednici, financijski posrednik Financijski posrednik odnosi se na instituciju koja djeluje kao posrednik između dviju strana kako bi olakšala financijsku transakciju. Institucije koje se obično nazivaju financijskim posrednicima uključuju komercijalne banke, investicijske banke, uzajamne fondove i mirovinske fondove. kao što su brokeri i financijski planeri, koriste svoju stručnost kako bi pronašli najbolji mogući fond za svog klijenta.
U zamjenu za njihovu vještinu, posredniku se plaća provizija. Ako investitor posjeduje stručnost u istraživanju najboljeg ulaganja i donošenju neovisnih odluka o prodaji ili kupnji uzajamnih fondova, tada ulagač ne ostvaruje nikakvu korist u kupnji teretnih sredstava od financijskog posrednika.
Mnogi ulagači preferiraju sredstva bez opterećenja jer opcija minimalizira troškove, što znači veći prinos. Fond bez opterećenja je fond koji ne naplaćuje teret. Sredstva bez opterećenja mogu se iskoristiti nakon određenog vremenskog razdoblja bez naknade za prodaju.
Troškovi nastali u upravljanju fondovima bez opterećenja odbijaju se od bruto prinosa fonda. Na primjer, ako fond vrati 10% prije naknada i izdataka, a ukupni troškovi i izdaci iznose 1%, investitor će zaraditi neto prinos od 9%. Fondovi bez opterećenja ne naplaćuju prodajni teret, ali mogu naplatiti druge vrste naknada, kao što su naknade za zamjenu, naknade za otkup i naknade za održavanje računa.
Vrste klasa udjela u teretnim fondovima
Tvrtke s uzajamnim fondovima posjeduju više klasa dionica Preferirane dionice Preferirane dionice (povlaštene dionice, povlaštene dionice) su klasa vlasništva nad dionicama u korporaciji koja ima prioritet na imovini tvrtke u odnosu na redovne dionice. Dionice su starije od običnih dionica, ali su mlađe u odnosu na dug, poput obveznica. koji investitorima daju nekoliko mogućnosti plaćanja troškova prodaje. Svaka klasa dionica dolazi sa svojim prednostima i nedostacima, koji se usredotočuju na troškove koje imaju investitori:
1. Dionice klase A
Dionice klase A su početni fondovi koji nose unaprijed prodajnu naknadu ukupnog iznosa ulaganja. Naknada se koristi za plaćanje usluga investicijskog savjetnika i iznosi od 5% do 8%. Ulagači koji ulažu velike količine novca mogu iskoristiti probojne popuste koji smanjuju trošak prodaje.
Dionice klase A nude mogućnost najnižih troškova investitorima koji planiraju ulagati velike dolarske iznose tijekom dugog vremenskog razdoblja. Na primjer, ako investitor uloži 100.000 USD u uzajamni fond s opterećenjem od 5%, ulagač će naplatiti prodajnu naknadu od 5.000 USD i ostati s neto 95.000 USD.
2. Dionice klase B
Dionice klase B ne naplaćuju pretplatu. Umjesto toga, naplaćuju back-end teret ako investitor proda svoju investiciju prije dogovorenog razdoblja, obično pet do osam godina. Uz to, investitor će naplatiti otkupnu naknadu do 6%. Za razliku od dionica klase A koje nude velike popuste za velika ulaganja, dionice klase B ne nude prolazne dionice. Međutim, naknada za povrat smanjuje se tijekom vremenskog okvira ulaganja.
Na kraju, nakon sedam ili osam godina razdoblja držanja, investitor može zamijeniti dionice klase B za dionice klase A. Dionice klase B prikladne su za investitore kojima nedostaje dovoljan kapital za ulaganje u klasu A i kvalificiraju se za probojne popuste, ali dionice klase B mogu držati oko sedam godina prije nego što ih zamijene za dionice klase A.
3. Dionice klase C
Dionice klase C tijekom razdoblja zadržavanja ulaganja naplaćuju nivo od oko 1%, što ga čini najskupljom klasom dionica za investitore koji planiraju dugoročno zadržati ulaganje. Ne nude probojne popuste. Dionice klase C najprikladnije su za investitore koji planiraju kratkoročno držati dionice.
Prednosti opterećenja
Iako fondovi za naplatu naplaćuju proviziju, neki ih ulagači i dalje preferiraju nego sredstva bez opterećenja. Ulagači plaćaju proviziju financijskom posredniku koji provodi istraživanje o najprikladnijem uzajamnom fondu za ulaganje i donosi odluku o ulaganju u ime klijenta.
Korištenje financijskog posrednika štiti neiskusne ulagače od pogrešnih izbora zbog nedostatka znanja. Korištenje stručnjaka može pomoći investitoru da ostvari bolji povrat samo uz malu proviziju.
Povezana čitanja
Hvala vam što ste pročitali objašnjenje Finance-a o teretnom fondu. Finance nudi financijsko modeliranje i vrednovanje analitičara (FMVA) ™ FMVA® certificiranje Pridružite se 350.600+ učenika koji rade u tvrtkama poput Amazona, JP Morgana i Ferrari certifikacijskog programa za one koji žele svoju karijeru podići na višu razinu. Da biste nastavili učiti i napredovati u karijeri, sljedeći će vam resursi biti od pomoći:
- Ulaganje: Vodič za početnike Ulaganje: Vodič za početnike Vodič Financije Ulaganje za početnike naučit će vas osnovama ulaganja i kako započeti. Saznajte o različitim strategijama i tehnikama trgovanja te o različitim financijskim tržištima u koja možete ulagati.
- Stopa povrata Stopa povrata Stopa povrata (ROR) je dobitak ili gubitak ulaganja tijekom određenog vremenskog razdoblja s početnim troškom ulaganja izraženim u postocima. Ovaj vodič podučava najčešće formule
- Naknada za uslugu Naknada za uslugu Naknada za uslugu, koja se naziva i naknada za uslugu, odnosi se na naknadu prikupljenu za plaćanje usluga koje se odnose na proizvod ili uslugu koji se kupuju.
- Mehanizmi trgovanja Mehanizmi trgovanja Mehanizmi trgovanja odnose se na različite metode kojima se trguje imovinom. Dvije glavne vrste mehanizama trgovanja su mehanizmi trgovanja vođeni kvotama i redoslijedom