Inflacijska zaštita je ulaganje koje se vrši u svrhu zaštite investitora od smanjenja kupovne moći novca zbog rastućih cijena roba i usluga Proizvodi i usluge Proizvod je materijalna stavka koja se stavlja na tržište radi stjecanja, pažnje, ili potrošnja dok je usluga nematerijalna stavka koja proizlazi iz. Idealna ulaganja za zaštitu od inflacije uključuju ona koja održavaju vrijednost tijekom inflacije ili koja povećavaju vrijednost tijekom određenog vremenskog razdoblja.
Tradicionalno se kao dobra zaštita od inflacije preferiraju ulaganja poput zlata i nekretnina. Međutim, neki ulagači i dalje preferiraju ulaganje u dionice s nadom da će dugoročno umanjiti inflaciju.
Sažetak
- Zaštita od inflacije odnosi se na ulaganja koja štite investitore od pada kupovne moći novca zbog inflacije.
- Očekuje se da će investicije održati ili povećati vrijednost tijekom inflatornih ciklusa.
- Ulagači se uključuju u zaštitu od inflacije s ciljem zaštite vrijednosti svojih ulaganja i zadržavanja operativnih troškova na donjem kraju.
Zašto se tvrtke zaštićuju od inflacije
U nastavku su navedeni neki od razloga zašto se tvrtke bave zaštitom od inflacije:
1. Zaštitite vrijednost njihove investicije
Glavni razlog zašto se tvrtke bave zaštitom od inflacije je zaštita svojih ulaganja od gubitka vrijednosti tijekom razdoblja inflacije. Određene vrste ulaganja povećavaju vrijednost tijekom normalnih ekonomskih ciklusa, ali opadaju tijekom inflatornih ciklusa nakon što se uzmu u obzir učinci inflacije.
Na primjer, investitor može steći ulaganje s godišnjim povratom od 5%. Međutim, na kraju godine, kada investitor planira prodati investiciju, stopa inflacije ubrzava se na 6%. To znači da će investitor pretrpjeti gubitak od 1%, što je gubitak njihove kupovne moći.
Da bi izbjegli nedosljednosti u vrijednosti svojih ulaganja, ulagači se zalažu za stabilna ulaganja koja održavaju ili rastu vrijednost tijekom razdoblja inflacije. Na primjer, nekretnine Nekretnine Nekretnine su nekretnine koje se sastoje od zemljišta i poboljšanja, što uključuje zgrade, uređaje, ceste, građevine i komunalne sustave. Vlasnička prava daju vlasništvo nad zemljištem, poboljšanjima, a prirodni resursi poput minerala, biljaka, životinja, vode itd. Smatraju se dobrom zaštitom od inflacije jer prihod od najma i tržišna vrijednost nekretnina teže održavati ili povećati tijekom inflatornih razdoblja.
2. Neka operativni troškovi budu niski
Kada tvrtka predviđa da će se njezini operativni troškovi povećati tijekom inflatornih razdoblja, mogu uložiti ulaganja koja će im pomoći da operativni troškovi budu niski. Inflacija obično rezultira višim troškovima proizvodnje roba i usluga, koji teže smanjenju povrata portfelja. Da bi se nosile s inflacijom, tvrtke mogu biti prisiljene podizati cijene svojih proizvoda, smanjiti operativne troškove ili čak prihvatiti smanjene marže. Profitna marža U računovodstvu i financijama, profitna marža je mjera zarade tvrtke u odnosu na njezin prihod. Tri glavne metrike profitne marže su bruto dobit (ukupni prihod umanjen za troškove prodane robe (COGS)), operativna dobit (prihod minus COGS i operativni troškovi) i neto dobit (prihod umanjen za sve troškove).
Primjerice, tijekom inflacije zalihe nafte osciliraju, a cijene rastu. Oni mogu uvelike povećati operativne troškove zrakoplovnih prijevoznika. Nafta je glavni trošak, a porast cijena nafte može uvelike utjecati na profitne marže tih tvrtki.
Zrakoplovne tvrtke mogu se uključiti u zaštitu od inflacije kupnjom rafinerija nafte kako bi smanjile rizik od poskupljenja goriva. Na taj način oni proizvode mlazno gorivo za svoje avione i mlaznjake, umjesto da ga kupuju od dobavljača po tržišnoj cijeni.
Kako se zaštititi od inflacije
Vlada određuje hoće li se inflacija dogoditi u budućnosti ili ne analizirajući razne ekonomske pokazatelje. Također može primijeniti mjere poput Indeksa potrošačkih cijena (CPI) Indeks potrošačkih cijena (CPI) Indeks potrošačkih cijena (CPI) mjera je ukupne razine cijena u gospodarstvu. CPI se sastoji od snopa najčešće kupljene robe i usluga. CPI mjeri promjene u kupovnoj moći valute neke zemlje i razinu cijena košarice roba i usluga. , koji mjeri promjene u razini cijena košarice roba i usluga u domaćinstvu. Kada se dogodi inflacija, vlada će poduzeti mjere za upravljanje nestabilnošću tržišta, ali cijene roba i usluga nastavit će rasti.
Ulagači mogu provesti sljedeće mjere kako bi se zaštitili od pada kupovne moći novca tijekom razdoblja inflacije:
1. Kupite vrijednosne papire zaštićene riznicom (TIPS)
Vrijednosni papiri zaštićeni riznicom (TIPS) državne su obveznice koje izdaje američko Ministarstvo riznice i neke su od najsigurnijih vrijednosnih papira na svijetu otkad ih podržava američka vlada. To znači da su oslobođeni rizika zakašnjenja. Zadani rizik Zadani rizik, koji se naziva i vjerojatnost zatezanja, vjerojatnost je da zajmoprimac ne uspije izvršiti cjelovite i pravovremene isplate glavnice i kamata, a ne postoji nula rizika da će država podmiriti svoje obaveza.
TIPs također uključuje komponentu zaštite od inflacije. Vrijednost načela prilagođavaju promjenama u CPI. Iako TIPS možda neće donijeti najviši prinos, oni su dizajnirani za povećanje vrijednosti kako se stopa inflacije povećava, a ponekad mogu nadmašiti riznice ako se inflacija ponovno pojavi.
Međutim, SAVJETI nisu posve savršeni jer mogu privremeno opadati u vrijednosti kad kamatne stope rastu. SAVJETI su idealni za ulagače koji traže zaštitu od inflacije i neplaćanja kredita, a neiskusni ulagači mogu ih kupiti putem uzajamnog fonda ili fonda kojim se trguje na burzi (ETF).
2. Dodajte dionice u svoj portfelj
Ako se inflacija ponovno pojavi, ulaganja u dionice uživat će prednost, dok će tržište obveznica trpjeti jer cijelo vrijeme ostvaruje fiksni dohodak. Dionice se štite od inflacije na dva glavna načina, tj. Dionice plaćaju dividendu i s vremenom rastu. Kako tvrtke rastu svoje neto prihode, one također povećavaju dividende podijeljene dioničarima, što investitorima osigurava veće novčane tokove u budućnosti.
Veći novčani tokovi povećavaju kupovnu moć investitora čak i kad stopa inflacije raste. Također, dionice imaju tendenciju dugoročnog rasta vrijednosti, a držanje raznolikog portfelja dionica može zaštititi investitore od pada kupovne moći novca. Primjerice, dionice kupljene za oko 1.000 američkih dolara sada mogu vrijediti više od 100.000 američkih dolara u sljedećih 10 do 20 godina.
3. Diverzificirajte svoj portfelj
Još jedna mjera koju ulagači mogu poduzeti kako bi se zaštitili od inflacije jest stvaranje raznolikog portfelja dionica iz cijelog svijeta. Kad američko gospodarstvo doživljava pad kupovne moći novca, druga gospodarstva poput Japana, Australije i Južne Koreje mogu proživljavati stabilne cikluse koji ulagačima donose pozitivan povrat.
Stvaranje raznolikog portfelja dionica iz drugih zemalja može zaštititi investitore od pada kupovne moći novca na američkom tržištu.
Dodatni resursi
Finance nudi certificiranog bankarskog i kreditnog analitičara (CBCA) ™ CBCA ™ certifikat Certificirani bankarski i kreditni analitičar (CBCA) ™ akreditacija globalni je standard za kreditne analitičare koji pokriva financije, računovodstvo, kreditnu analizu, analizu novčanog toka, modeliranje ugovora, zajam otplate i još mnogo toga. program certificiranja za one koji žele svoju karijeru podići na sljedeću razinu. Da biste nastavili učiti i razvijati svoju bazu znanja, istražite dodatne relevantne resurse u nastavku:
- Diverzifikacija Diverzifikacija Diverzifikacija je tehnika dodjeljivanja portfeljnih resursa ili kapitala različitim investicijama. Cilj diverzifikacije je ublažavanje gubitaka
- Fond kojim se trguje na burzi (ETF) Fond kojim se trguje na burzi (ETF) Fond kojim se trguje na burzi (ETF) popularno je sredstvo ulaganja kojim portfelji mogu biti fleksibilniji i raznolikiji u širokom rasponu svih dostupnih klasa imovine. Saznajte o raznim vrstama ETF-a čitajući ovaj vodič.
- Uzajamni fondovi Uzajamni fondovi Uzajamni fond je skup novca prikupljen od mnogih ulagača u svrhu ulaganja u dionice, obveznice ili druge vrijednosne papire. Uzajamni fondovi u vlasništvu su skupine investitora, a njima upravljaju profesionalci. Saznajte o raznim vrstama fondova, njihovom radu i prednostima i kompromisima ulaganja u njih
- Paritet kupovne moći Paritet kupovne moći Koncept pariteta kupovne moći (PPP) koristi se za multilateralnu usporedbu nacionalnih dohotka i životnog standarda različitih zemalja. Kupovna moć mjeri se cijenom određene košarice roba i usluga. Dakle, paritet dviju zemalja podrazumijeva kupnju jedinice valute u jednoj zemlji