Krediti dolaze s različitim značajkama koje mogu promijeniti sigurnost zajma, plaćanje zajma i kamatnu stopu zajma. Glavne značajke uključuju osigurane nasuprot nesigurnim zajmovima. Zajam Zajam je novčani iznos koji jedna ili više osoba ili tvrtki posuđuje od banaka ili drugih financijskih institucija kako bi financijski upravljali planiranim ili neplaniranim događajima. Pritom zajmoprimac nastaje dug koji mora vratiti s kamatama i u određenom vremenskom razdoblju. , amortizacijski u odnosu na neamortizacijske zajmove Amortizacija Amortizacija se odnosi na čin isplate duga putem planiranih, unaprijed utvrđenih manjih plaćanja. U gotovo svim područjima u kojima je primjenjiv pojam amortizacije, te se isplate vrše u obliku glavnice i kamata. Pojam je također usko povezan s pojmom amortizacije. ,i zajmovi s fiksnom kamatnom stopom u odnosu na promjenjivu kamatnu stopu (s promjenjivom kamatnom stopom) Promjenjiva kamatna stopa Promjenjiva kamatna stopa odnosi se na promjenjivu kamatnu stopu koja se mijenja tijekom trajanja dužničke obveze. Suprotno je fiksnoj stopi. .
Zajmovi osigurani nasuprot osiguranima
Jedna značajka zajma razmatra koliko je zajam siguran. U osiguranim zajmovima zajmoprimac zalaže vlastitu imovinu (koja se naziva kolateralna kolateralna kolateralna imovina je imovina ili imovina koju pojedinac ili subjekt nudi zajmodavcu kao jamstvo za zajam. Koristi se kao način za dobivanje zajma, djelujući kao zaštita protiv potencijalnog gubitka zajmodavca ako zajmoprimac ne izvrši svoje uplate.). Ako zajmoprimac ne podmiri obvezu po zajmu, zaostatak duga zatajivanje duga događa se kada zajmoprimac ne plati zajam u trenutku dospijeća. Vrijeme ispunjenja obveza varira, ovisno o uvjetima o kojima su se dogovorili vjerovnik i zajmoprimac. Neki zajmovi zadaju se nakon što su propustili jednu uplatu, dok drugi zaostaju tek nakon što se propuste tri ili više plaćanja. , što znači da nisu u mogućnosti platiti svoje financijske obveze,zajmodavac tada može upotrijebiti kolateral kao plaćanje za zajmoprimca koji nije u mogućnosti vratiti zajam. Osigurani zajmovi obično imaju nižu kamatnu stopu jer se smatraju sigurnijima od neosiguranih zajmova jer kolateral može nadoknaditi rizik od neplaćanja. Vjerojatnost neispunjenja uvjeta (PD) vjerojatnost je da zajmoprimac ne izvrši obvezu otplate kredita i koristi se za izračunati očekivani gubitak od ulaganja. .
Neosigurani zajam daje se zajmoprimcu za kojeg se smatra da je kreditno sposoban. Kreditna sposobnost, jednostavnije rečeno, koliko je zaslužan ili zaslužan. Ako je zajmodavac uvjeren da će zajmoprimac pravodobno ispuniti svoju dužničku obvezu, zajmoprimac se smatra kreditno sposobnim. i ne zahtijeva od zajmoprimca da založi imovinu radi osiguranja. Ponuđena kamatna stopa obično je veća jer je rizik obično veći za zajmodavca (ako zajmoprimac ne podmiri obvezu, nema zaloga u imovini koja zajmodavcu može vratiti).
Primjer osiguranog zajma
Primjer osiguranog zajma mogla bi biti hipoteka Hipoteka Hipoteka je zajam - osiguran od strane hipotekarnog zajmodavca ili banke - koji pojedincu omogućuje kupnju kuće. Iako je moguće podići zajmove kako bi se pokrili cjelokupni troškovi kuće, uobičajenije je osigurati zajam za oko 80% vrijednosti kuće. gdje se kuća zajmoprimca koristi kao zalog i može se oduzeti ako zajmoprimac ne može platiti hipoteku.
Primjer zajma bez osiguranja
Primjer neosiguranog zajma bila bi kreditna linija u kojoj je zajmoprimac u mogućnosti posuditi novac bez korištenja kolaterala.
Za više informacija u vezi s osiguranim nasuprot neosiguranim zajmovima, kliknite ovdje. Zajam Zajam je novčani iznos koji jedna ili više osoba ili tvrtki posuđuje od banaka ili drugih financijskih institucija kako bi financijski upravljali planiranim ili neplaniranim događajima. Pritom zajmoprimac nastaje dug koji mora vratiti s kamatama i u određenom vremenskom razdoblju.
Amortiziranje nasuprot neamortiziranju
Druga značajka zajma razmatra strukturu plaćanja zajma.
Amortizirajući
U amortizaciji Amortizacija Amortizacija se odnosi na čin isplate duga putem planiranih, unaprijed određenih manjih plaćanja. U gotovo svim područjima u kojima je primjenjiv pojam amortizacije, te se isplate vrše u obliku glavnice i kamata. Pojam je također usko povezan s pojmom amortizacije. zajmovi, plaćanja glavnice Uplata glavnice Uplata glavnice je plaćanje prema izvornom iznosu zajma koji se duguje. Drugim riječima, plaćanje glavnice je plaćanje izvršeno na zajam kojim se smanjuje preostali iznos zajma, umjesto da se odnosi na plaćanje kamata na zajam. raspoređeni su na nekoliko razdoblja, što znači da će se glavnica zajma s vremenom smanjivati. Isplate mogu biti jednake svakom razdoblju, što bi se nazivalo jednakim amortiziranjem, ili se mogu razlikovati u vrijednosti.Raspored plaćanja izrađen je s namjerom da se zajam isplati do određenog vremena.
Amortizacijski zajam smanjuje trošak kamata Rashod kamata Trošak kamata proizlazi iz tvrtke koja financira putem duga ili najma kapitala. Kamate se nalaze u računu dobiti i gubitka, ali se također mogu izračunati kroz raspored duga. U rasporedu bi se trebali prikazati svi glavni dijelovi duga koje tvrtka ima u bilanci i izračunati kamate množenjem tijekom trajanja zajma jer se glavnica smanjuje, što rezultira plaćanjem kamata na manji iznos kredita.
Primjer
Primjer amortizirajućeg zajma može biti hipoteka. Glavnica kredita (cjelokupni iznos koji ste posudili za kupnju nekretnine) polako se isplaćuje svako razdoblje zajedno s troškovima kamata (trošak koji plaćate za posuđivanje novca).
Neamortizirajući
Neamortizacijski zajmovi zahtijevaju redovite isplate, ali isplate ne uključuju glavnicu. Glavnica se u cijelosti plaća na kraju razdoblja zajma.
Neamortizacijski zajam zahtijeva niža mjesečna plaćanja, jer glavnica nije uključena u redovna plaćanja. Rezultat toga je da je konačno plaćanje puno veće jer glavnica nije isplaćena.
Primjer
Primjer neamortizirajućeg zajma može biti kreditna kartica. Potrebna je samo minimalna uplata, što znači da nema fiksne uplate za posuđeni iznos ili obračunate kamate. Stanje izvoda na kreditnoj kartici može se isplatiti u cijelosti, što bi se moglo smatrati glavnim saldom.
Slika 1: Zajam za jednaku amortizaciju. Izvor: Osnove kredita.
Na slici 1. prikazan je zajam s jednakom amortizacijom u kojem su troškovi kamata i dio glavnice uračunati u stupac "Plaćanje". Očito je da se isplate smanjuju svako razdoblje jer je kamata na koju se plaća manje glavnice.
Slika 2: Zajam za jednaka plaćanja. Izvor: Osnove kredita.
Slika 2 prikazuje drugačiju strukturu zajma gdje je stupac 'Plaćanje' nepromijenjen svako razdoblje. Isplate kamata s vremenom opadaju, dok se glavnice povećavaju.
Da biste saznali više o amortizaciji, kliknite ovdje. Amortizacija Amortizacija se odnosi na čin isplate duga putem planiranih, unaprijed utvrđenih manjih plaćanja. U gotovo svim područjima u kojima je primjenjiv pojam amortizacije, te se isplate vrše u obliku glavnice i kamata. Pojam je također usko povezan s pojmom amortizacije.
Fiksna stopa u odnosu na promjenjivu stopu (plutajuće)
Vrsta kamatne stope koja se primjenjuje na zajam također se smatra značajkom zajma. Za kredite s fiksnom kamatnom stopom kamatna stopa ostaje ista i ne mijenja se tijekom trajanja zajma. Suprotno tome, zajam s promjenjivom kamatnom stopom, koji se naziva i zajmom s promjenjivom kamatnom stopom, slijedi referentnu stopu koja varira tijekom vremena.
Fiksna stopa
Zajmovi s fiksnom stopom štite zajmoprimca od porasta kamatnih stopa, jer se neće prilagoditi naviše ako bi referentna stopa trebala rasti. Uz to, zajmovi s fiksnom kamatnom stopom gori su za zajmoprimca ako kamatna stopa padne. Na primjer, ako je stopa 5%, a referentna stopa padne, dužnik mora nastaviti plaćati 5% umjesto niže stope.
Slika 3: Fiksna kamatna stopa. Izvor: Osnove kredita.
Kao što je prikazano na slici 3, zajam s fiksnom kamatnom stopom ostaje 5% bez obzira na promjene referentne stope.
Promjenjiva stopa (plutajuće)
Zajam s promjenjivom kamatnom stopom štiti zajmoprimca od pada kamatnih stopa jer će se stopa zajma prilagoditi prema dolje s referentnom stopom. Suprotno tome, ova vrsta zajma gora je za zajmoprimca ako kamatna stopa raste, jer će njihove otplate zajma porasti u vrijednosti (zbog povećanja referentne stope, što rezultira plaćanjem veće kamatne stope).
Slika 4: Promjenjiva (promjenjiva) kamatna stopa. Izvor: Osnove kredita.
Slika 4 pokazuje kako varijabilne stope mogu varirati. Stopa se uspoređuje s referentnom kamatom. Plutajuća kamatna stopa. Plutajuća kamatna stopa odnosi se na promjenjivu kamatnu stopu koja se mijenja tijekom trajanja dužničke obveze. Suprotno je fiksnoj stopi. koja se zatim podešava.
Slika 5: Grafikon varijabilne (plutajuće) kamatne stope. Izvor: Osnove kredita.
Slika 5 pokazuje kako se promjenjiva stopa može kretati, ovisno o referentnoj stopi. Primjer referentne stope može biti priznata referentna stopa, kao što je primarna kamatna stopa. Izraz "osnovna stopa" (također poznata i kao primarna kamatna stopa ili osnovna kamatna stopa) odnosi se na kamatnu stopu koju velike komercijalne banke naplaćuju krediti i proizvodi njihovih kupaca s najvišom kreditnom ocjenom. .
Dodatni resursi
Financije nude obilje materijala za tečajeve, uključujući analitičara vrednovanja financijskog modeliranja (FMVA) ® FMVA® Pridružite se 350.600+ učenika koji rade u tvrtkama poput Amazona, JP Morgana i Ferrarija. Slobodno pogledajte sljedeće resurse!
- Osnove kreditnog tečaja
- Vrste kredita Vrste kredita 3 glavne vrste kredita su revolving kredit, rata i otvoreni kredit. Kredit omogućuje ljudima da kupuju robu ili usluge koristeći posuđeni novac.
- Kreditni rizik Kreditni rizik Kreditni rizik je rizik od gubitka koji može nastati uslijed propusta bilo koje strane da se pridržava odredbi i uvjeta bilo kojeg financijskog ugovora,
- Zajam Zajam je novčani iznos koji jedna ili više osoba ili tvrtki posuđuje od banaka ili drugih financijskih institucija kako bi financijski upravljali planiranim ili neplaniranim događajima. Pritom zajmoprimac nastaje dug koji mora vratiti s kamatama i u određenom vremenskom razdoblju.